DNホールディングス株式会社 (7377) 日本基準 Yahoo!ファイナンス↗

業種: サービス業
インフラ老朽化再生可能エネルギー原子力防衛
財務プロファイル(全4163社中の相対位置)
B
収益性
業種 269/610位
B
安定性
業種 191/614位
B
成長性
業種 152/599位
B
効率性
業種 110/614位
B
CF健全性
業種 191/613位
売上高
370億円
粗利率
32.5%
営業利益率
7.3%
純利益率
5.2%
ROE
12.4%
ROIC
11.6%
自己資本比率
60.6%
D/Eレシオ
0.05
有利子負債
8億円
ネットキャッシュ
21億円
NC/時価総額
12.2%
運転資本余剰*
-47億円
運転資本余剰/時価総額*
-28.1%
フリーCF
25億円
FCFマージン
6.8%
キャッシュ化率
1.58倍
PBR
1.09倍
EV/EBITDA
4.5倍
PER
8.8倍
想定株価
2069.8円
想定時価総額
169億円

想定株価・想定時価総額は有報記載のPERとEPSから算出した参考値です(リアルタイム株価ではありません)

年度別損益

決算期売上高売上総利益減価償却費営業利益EBITDA経常利益純利益
2025年6月期 370億円 120億円 6億円 27億円 33億円 27億円 19億円
2024年6月期 341億円 107億円 4億円 19億円 23億円 20億円 16億円
2023年6月期 326億円 100億円 4億円 22億円 26億円 24億円 18億円

年度別BS(構造)

決算期総資産流動資産流動負債固定負債自己資本
2025年6月期 256億円 165億円 76億円 24億円 155億円
2024年6月期 240億円 161億円 82億円 24億円 135億円
2023年6月期 210億円 140億円 69億円 23億円 118億円

年度別BS(主要内訳)

決算期現金棚卸資産売上債権有利子負債投資有価証券のれん運転資本余剰
2025年6月期 29億円 - 18億円 8億円 9億円 2億円 -47億円
2024年6月期 21億円 - 20億円 20億円 7億円 3億円 -60億円
2023年6月期 43億円 - 14億円 11億円 5億円 - -26億円

運転資本余剰 = 現金 − 流動負債(独自定義・金融業は対象外)用語集↗

年度別CF

決算期営業CF投資CF財務CFフリーCF
2025年6月期 30億円 -5億円 -17億円 25億円
2024年6月期 -19億円 -1億円 -1億円 -20億円
2023年6月期 8億円 -3億円 -8億円 4億円

年度別1株データ

想定株価・想定時価総額は有報記載のPERとEPSから算出した参考値です(リアルタイム株価ではありません)

決算期EPSBPS1株配当配当性向1株NCPER想定株価想定時価総額発行済株式自己株式
2025年6月期 236.3円 1897.7円 80.0円 33.9% 251.9円 8.8倍 2069.8円 169億円 8,420,000株 258,900株
2024年6月期 192.8円 1663.5円 65.0円 33.7% 17.0円 8.4倍 1625.4円 132億円 8,420,000株 322,800株
2023年6月期 218.7円 1471.3円 70.0円 32.0% 393.3円 6.3倍 1382.3円 111億円 8,420,000株 373,200株

年度別指標

決算期ROEROAROIC粗利率営業利益率EBITDAマージン純利益率FCFマージン自己資本比率D/Eレシオ
2025年6月期 12.4% 7.5% 11.6% 32.5% 7.3% 8.9% 5.2% 6.8% 60.6% 0.05
2024年6月期 11.6% 6.5% 8.8% 31.4% 5.7% 6.9% 4.6% -6.0% 56.0% 0.15
2023年6月期 14.8% 8.3% 11.8% 30.8% 6.7% 8.1% 5.4% 1.4% 56.3% 0.09

年度別成長率

決算期売上高営業利益純利益売上CAGR(3年)売上CAGR(5年)営業利益CAGR(3年)代表者
2025年6月期 8.3% 39.4% 23.4% 4.8% - 8.0% 代表取締役社長執行役員 新井 伸博
2024年6月期 4.8% -11.1% -11.3% - - - 代表取締役社長執行役員 新井 伸博
2023年6月期 1.5% 1.5% 16.7% - - - 代表取締役社長執行役員 新井 伸博

業種比較(サービス業、613社中央値)

指標DNホールディングス株式会社業種中央値
ROE12.4%10.3%
ROA7.5%5.1%
営業利益率7.3%7.4%
純利益率5.2%4.9%
自己資本比率60.6%53.6%
売上成長率8.3%7.2%
PER8.8倍15.2倍
PBR1.09倍1.69倍
EV/EBITDA4.5倍7.0倍
NC/時価総額12.2%13.9%
運転資本余剰/時価総額-28.1%2.6%
同業他社: 日本郵政株式会社(6178)株式会社リクルートホールディングス(6098)楽天グループ株式会社(4755)パーソルホールディングス株式会社(2181)株式会社電通グループ(4324)全614社 →
この銘柄と同業他社3社を比較 →

同業種の企業

サービス業で事業規模(想定時価総額)が近い企業
社名想定時価総額売上高
東洋テック株式会社 (9686) 172億円 431億円
幼児活動研究会株式会社 (2152) 165億円 75億円
株式会社オオバ (9765) 163億円 181億円
株式会社アメイズ (6076) 175億円 196億円
ヒューマンホールディングス株式会社 (2415) 177億円 1025億円
株式会社東京會舘 (9701) 160億円 163億円
株式会社エフ・コード (9211) 178億円 119億円
ERIホールディングス株式会社 (6083) 160億円 198億円
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AI分析(2025年6月期)

インフラ老朽化再生可能エネルギー原子力防衛
DX推進国土強靭化インフラ老朽化対策脱炭素関連事業原子力関連事業

見通し: 公共事業は国土強靭化の継続やインフラ維持・改修ニーズの増加により堅調に推移。DX推進や原子力、防衛、脱炭素関連事業を成長分野と位置づけ、先行投資による事業基盤強化と企業理念実現を目指す。2026年6月期は自己資本比率50%以上、ROE10%以上を目標。

強み: 公共事業中心の安定した受注基盤。国土強靭化、防災・減災ニーズの高まりは追い風。DX推進による生産性向上も期待。

懸念: 受注の多くを官公庁に依存しており、政権交代や政策変更による予算削減・組み替えリスク。自然災害や感染症による事業中断リスクも存在。

リスク: 1.官公庁依存による政策変更リスク:公共事業予算の削減・組み替えにより受注が減少し、業績に影響を与える可能性。2.自然災害・感染症リスク:大規模災害やパンデミックは事業中断や景気低迷を招き、業績に重大な影響を与える。3.人材確保・育成リスク:少子高齢化による採用競争激化で、計画通りの人材確保・育成ができない場合、生産性低下を招く。

AI詳細分析(2025年6月期)

事業概要

当社グループは、土木、建築、測量、地質及び土質に関する調査、企画、立案、設計、工事監理及びこれらに関するコンサルティング業務を主たる事業として展開しています。連結子会社である大日本ダイヤコンサルタント株式会社を中心に、社会資本整備に関するコンサルタント業務や、地質・地盤・地下水・資源の調査・解析といった専門性の高いサービスを提供しています。企業理念として「大地と空間、人と社会の可能性を引き出し、未来を拓く」を掲げ、信頼される社会になくてはならない企業グループとなることを目指しています。近年は、激甚化する自然災害への対応やカーボンニュートラル実現に向けたGX(グリーントランスフォーメーション)、DX(デジタルトランスフォーメーション)の推進といった社会課題に対応し、多様化・増大する社会資本整備ニーズに応えるべく事業戦略を推進しています。

直近決算ハイライト

2025年6月期(当連結会計年度)は、売上高が369億7千5百万円となり、前期比108.3%と堅調な伸びを示しました。利益面では、営業利益が27億1千5百万円(前期比139.4%)、経常利益が27億9百万円(前期比136.2%)、親会社株主に帰属する当期純利益が19億2千2百万円(前期比123.4%)といずれも大幅な増益を達成しました。これは、中期経営計画2026の基本方針であるDX推進や、旧大日本コンサルタントと旧ダイヤコンサルタントの基幹システム及び拠点ネットワーク統合といった施策が奏功した結果と考えられます。株主資本利益率(ROE)は13.3%を達成し、10%以上という目標を安定的にクリアしました。受注高は372億3百万円(前期比99.9%)でほぼ横ばいですが、受注残高は200億6千7百万円(前期比101.1%)と増加しており、今後の業績に繋がる基盤は維持されています。

強みと競争優位性

当社グループの強みは、長年にわたり培ってきた土木、建築、測量、地質及び土質に関する高度な専門性と技術力にあります。特に、官公庁からの受注を主力としつつ、エネルギー関連会社等、取引先の分散化にも取り組んでいる点は、事業基盤の安定化に寄与しています。また、旧大日本コンサルタントと旧ダイヤコンサルタントの融合によるシナジー効果創出や、DX推進による業務効率化・生産性向上への積極的な取り組みは、業界内での競争優位性を高める要因となります。ISO9001認証取得や建設コンサルタント損害賠償責任保険への加入など、品質管理体制とリスクヘッジも整っており、顧客からの信頼獲得に繋がっています。さらに、持続的な成長のため、人材確保・育成に注力し、多様な働き方を推進することで、優秀な人材の定着と活躍を支援している点も、競争力を維持・強化する上で重要な要素です。

リスク要因

当社グループが直面する主要なリスクとして、まず、受注の大部分を官公庁に依存しているため、政権交代や政策転換による公共事業予算の変動、価格競争の激化が業績に影響を与える可能性があります。また、大規模な自然災害や感染症のパンデミック発生は、事業継続に重大な支障をきたすリスクとなります。成果品に対する契約不適合責任や、法令違反による社会的信用の失墜、許認可の取り消し等も業績に悪影響を及ぼす可能性があります。さらに、少子高齢化が進む中で、優秀な技術者の確保・育成が難航し、人材獲得競争が激化することも、生産性低下に繋がるリスクとして挙げられます。サイバー攻撃による情報流出やシステム停止のリスクにも対応が必要です。これらのリスクに対して、取引先の分散化、BCP策定、品質管理強化、コンプライアンス教育、積極的な採用・育成策、情報セキュリティ対策などを実施していますが、リスクの完全な回避は困難です。

投資テーマとの関連

当社グループは、DX(デジタルトランスフォーメーション)の推進を経営戦略の柱の一つに掲げており、AIを活用したインフラ維持管理や地質調査のDX化など、先進技術の導入に積極的に取り組んでいます。これは、AI・データ活用といった成長テーマとの関連が深いと言えます。また、近年の激甚化する自然災害への対応や、国土強靭化、カーボンニュートラル実現に向けたGX(グリーントランスフォーメーション)関連事業(洋上風力発電、水素利活用、CCSなど)への注力は、防災・減災、再生可能エネルギーといった投資テーマとの親和性を示しています。さらに、防衛力整備計画に沿った自衛隊施設の計画・設計を成長分野と位置づけている点は、防衛関連テーマとの関連も示唆されます。これらのテーマは、今後の社会インフラ整備において重要度が増すと考えられ、当社グループの事業拡大の機会となり得ます。

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